Prop Trading: So funktioniert eine Prop-Firm-Challenge
Von Johannes Graf · aktualisiert am 27.10.2026 · Lesezeit 5 Minuten
Was ist Prop Trading und wie funktioniert eine Prop-Firm-Challenge?
Prop Trading heißt, auf dem Konto einer Prop-Firm zu handeln statt mit eigenem Geld. Den Zugang bekommst du über die Challenge.
So läuft es ab: Du kaufst eine Challenge, zum Beispiel für ein Konto mit 10.000 $. Du bekommst Login-Daten, meldest dich damit zum Beispiel im MetaTrader an und tradest. Erreichst du das Gewinnziel, ohne eine Regel zu brechen, hast du bestanden.
Es gibt Challenges mit einer und mit zwei Phasen. Bei zwei Phasen musst du zweimal hintereinander ein Gewinnziel erreichen. Anfängern empfehle ich eher zwei Phasen. Vergleich vor dem Kauf aber immer die Verlustgrenzen, die sind der wichtigste Unterschied.
Welche Regeln gelten?
Jeder Anbieter hat eigene Regeln. So sehen sie bei einer typischen 2-Phasen-Challenge mit einem Konto von 10.000 $ aus:
| Regel | Beispiel | Bei 10.000 $ |
|---|---|---|
| Gewinnziel Phase 1 | 8 % | 800 $ |
| Gewinnziel Phase 2 | 5 % | 500 $ |
| Maximaler Tagesverlust | 5 % | 500 $ an einem Tag |
| Maximaler Gesamtverlust | 10 % | Konto fällt nie unter 9.000 $ |
| Mindesthandelstage | einige Tage, je nach Anbieter | – |
| Gewinnbeteiligung im Funded Account | oft 80 % | von 1.000 $ Gewinn bekommst du 800 $ |
Ein Beispiel, keine Angabe eines bestimmten Anbieters. Die Regeln ändern sich oft. Lies vor dem Kauf genau nach, wie dein Anbieter den Tagesverlust rechnet: vom Kontostand am Morgen oder inklusive offener Positionen.
Was ist ein Funded Account?
Ein Funded Account ist das Konto, auf dem du nach bestandener Challenge handelst und aus dem dir die Prop-Firm einen Anteil der Gewinne auszahlt. Bei vielen Anbietern ist auch dieses Konto ein Demokonto, das steht in den Bedingungen.
Was passiert, wenn du nicht bestehst?
Die Gebühr ist weg. Weitere Kosten kommen nicht dazu, du verlierst nur, was du für die Challenge bezahlt hast. Plane die Gebühr deshalb als Verlust ein, nicht als Investition.
Aus einer verlorenen Challenge kannst du trotzdem viel lernen. Schau dir jeden Stop-Loss an und frag dich, ob du dich an deine Regeln gehalten hast.
Warum scheitern viele an der Challenge?
- Zu hohes Risiko je Trade. Drei Verluste mit großem Risiko, und die Tagesgrenze ist erreicht.
- Tagesverlust übersehen. Wer nach einem Verlust sofort zurückholen will, reißt die Grenze am selben Tag.
- Zeitdruck. Wer schnell bestehen will, nimmt Trades, die nicht in seinen Plan passen.
So bereite ich mich vor
Risikomanagement kommt vor dem Gewinnziel. Ich starte jede Challenge mit 0,5 % Risiko je Trade. Bei 10.000 $ sind das 50 $ pro Verlust. Die Tagesgrenze von 500 $ reißt du damit erst nach zehn Verlusten am selben Tag.
Liege ich im Minus, gehe ich mit dem Risiko runter, zum Beispiel auf 0,25 %. Erst wenn ich im Plus bin, erhöhe ich es vorsichtig.
Im Funded Account geht es dann darum, das Konto zu schützen. Liege ich dort im Plus, erhöhe ich das Risiko nicht. Ich lasse mir den Gewinn auszahlen.
Bevor du Geld für eine Challenge ausgibst: Teste deine Strategie im Backtest oder auf einem Demokonto. Erfahrungen von Mitgliedern mit Prop-Firmen findest du unter Erfahrungen aus der Community.
Erst die Strategie, dann die Challenge
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Häufige Fragen zu Prop Trading
Was ist Prop Trading?
Handeln auf dem Konto einer Prop-Firm statt mit eigenem Geld. Den Zugang bekommst du über eine bezahlte Prüfung, die Challenge.
Was ist ein Funded Account?
Das Konto nach der bestandenen Challenge. Die Prop-Firm zahlt dir einen Anteil der Gewinne aus, oft 80 %. Bei vielen Anbietern ist es ein Demokonto.
Wie funktioniert eine Prop-Firm-Challenge?
Du kaufst ein Konto, zum Beispiel über 10.000 $, und musst ein Gewinnziel erreichen, ohne den maximalen Tages- oder Gesamtverlust zu reißen. Bei zwei Phasen machst du das zweimal.
Was passiert, wenn ich die Challenge nicht bestehe?
Die Gebühr ist verloren. Weitere Kosten entstehen nicht. Du kannst eine neue Challenge kaufen, musst es aber nicht.
Ist Prop Trading seriös?
Es gibt seriöse und unseriöse Anbieter. Lies vor dem Kauf die Bedingungen: Regeln, Auszahlung und ob das Konto ein Demokonto ist. Woran du seriöse Angebote allgemein erkennst, steht unter seriöse Trading-Ausbildung erkennen.
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Über den Autor. Johannes Graf ist Gründer von Tradolusion, seit fünf Jahren Trader und seit drei Jahren hauptberuflich. Als Daytrader handelt er mit Fokus auf Liquidität, Marktstruktur und Sessions. Mehr über Johannes Graf